Para la industria de farma no todo es COVID-19 en este 2021 de pandemia. En el primer semestre del año, según el análisis de Pharmabiz, se registraron más de una veintena de deals a nivel global. Las CROs y el segmento de Oncología, a la cabeza.
La crisis global por el coronavirus no frenó el ritmo de mergers and acquisitions entre laboratorios y otros jugadores del sector. En lo que va del 2021 se sellaron una importante cantidad de acuerdos tanto a nivel global como regional.
En sintonía con el escenario de COVID-19 y el consecuente boom de los clinical trials, el sector de las CROs se anotó dos mega deals durante el primer semestre del año. Uno de ellos fue en febrero, cuando la irlandesa Icon compró a la norteamericana PRA Health Sciences. El merger, que tendrá su correspondiente impacto en la Argentina, se selló por u$s 12 mil millones. En tanto en abril, Thermo Fisher, enfocada principalmente en dispositivos médicos, se hizo de PPD por cerca de u$s 17.4 mil millones. Ver «Furor de las CRO: Icon compra PRA». Ver «CROs: Thermo Fisher compra PPD».
Otras transacciones globales también tuvieron como trasfondo al coronavirus. Así por caso, para robustecer su negocio de Diagnóstica la suiza Roche anunció en marzo la adquisición de GenMark Diagnostics, una empresa enfocada en diagnóstico molecular para testeos rápidos, flexibles y económicos. El acuerdo le implicó un desembolso de u$s 1.800 millones y apuntó a sumar la plataforma ePlex de la firma que tiene base en California, Estados Unidos. Ver «Roche compra GenMark Diagnostics».
Además las vacunas -sobre todo las basadas en ARNm– están en el centro de la escena en este año de pandemia. Con el COVID-19 como target principal, la alemana Merck adquirió a AmpTec, especializada en el desarrollo y la fabricación de ARNm, en una operación cuyos términos financieros no fueron hechos públicos. Ver «Merck adquiere AmpTec, vacunas ARNm».
Onco, la estrella del sector
El mercado de Onco se sigue constituyendo como el segmento estrella para farma. En este sentido, la francesa Sanofi no se quedó quieta en la primera mitad del año y salió a reforzar su cartera de onco-inmuno. Fueron dos las adquisiciones que la multi concretó en el semestre que concluyó. Primero se hizo de Kymab, una biofarmacéutica en etapa clínica que desarrolla anticuerpos monoclonales, a través de un pago inicial de u$s 1.500 millones. Más tarde, en abril, selló otro acuerdo a fin de sumar a la biotech norteamericana Tidal Therapeutics por u$s 470 millones. Ver «Sanofi compró Tidal, onco-inmuno». Ver «Sanofi compra Kymab, onco-inmuno».
La japonesa Takeda también quiso estar en carrera y expandir su novel portafolio de onco-inmunología. Para ello, en el primer trimestre del año decidió ejercer la opción que tenía desde el 2017 para comprar a Maverick Therapeutics, una biofarmacéutica experta en terapias para tumores sólidos. La transacción implicó en total un desembolso de hasta u$s 525 millones. Ver «Takeda compra Maverick, onco-inmuno».
Por otro lado, con una inversión de u$s 1.9 mil millones la norteamericana Amgen agrandó su cartera con la adquisición de Five Prime Therapeutics en marzo. La empresa basada en San Francisco está centrada en el desarrollo de inmunoterapias contra el cáncer. Y al cierre del mismo mes, Amgen selló otro deal. Fue con Rodeo Therapeutics, una biofarmacéutica con foco en terapias de pequeñas moléculas, por un monto inicial de u$s 55 millones. Ver «Amgen adquiere Five Prime Therapeutics». Ver «Amgen compra Rodeo Therapeutics».
Deals en Latam
En el primer semestre del año también se registraron acuerdos a nivel regional. Por caso, la canadiense Knight Therapeutics sigue con la mira puesta en Latam, después de comprar el 98% de Biotoscana el año pasado. En abril acordó adquirirle a la suiza Novartis los derechos de fabricación y comercialización de Exelon, un medicamento para el tratamiento del Alzheimer, en Canadá y América Latina. La transacción rondó los u$s 168 millones en efectivo y contempla hasta u$s 12 millones adicionales en caso de cumplir ciertos hitos. Ver «Knight compra Exelon en Latam, Alzheimer».
En paralelo, el grupo azteca Sanfer fue otro de los que sacó la chequera para expandirse en América Latina. En marzo cerró la compra de Cifarma en Perú, una compañía que pertenecía a la local InRetail Pharma desde el 2018, cuando esta última se hizo de Quicorp. La firma mexicana, que en la Argentina adquirió a Pharmadorf en el 2008, no difundió los detalles financieros de esta nueva operación. Ver «Sanfer adquiere Cifarma en Perú».
Otro deal de relevancia fue el que protagonizó Pague Menos, la tercera red de farmacias más grande de Brasil, que adquirió a su par Extrafarma, la cadena a la que el Grupo Ultra le puso cartel de venta el año pasado. Por el 100% de las acciones acordó pagar R$ 700 millones (u$s 132,7 millones). Ver «Mega deal en Brasil, retail farma».
Además en dicho mercado se anotó la compra que la cadena brasileña de farmacias DSG hizo de su par Grupo Mais Brasil. Así sumó a una firma que opera bajo un sistema de franquicias y tiene licenciadas a más de 700 farmacias independientes. La transacción implicó un desembolso de R$ 4 millones (u$s 770.6 mil). Ver «Farmacias: DSG compra Grupo MaisBrasil».
Otros deals de peso
En el mercado de los antibióticos la suiza Sandoz, el brazo de genéricos de Novartis, quiere ganar peso a nivel mundial. Por eso en la primera mitad del año cerró la compra del negocio de cefalosporínicos de la británica GSK. La inversión fue de hasta u$s 500 millones e incluyó los derechos globales de Fortum, que se encuentra licenciado en la Argentina al nacional Elea. Ver «Sandoz compra antibióticos de GSK».
En el wing de los medical devices y con la mirada 100% puesta en tecnologías para la salud, la neerlandesa Philips oficializó la venta de su unidad de pequeños electrodomésticos hogareños. La misma pasó a manos de Hillhouse Capital en una transacción que le dejará € 3.000 millones limpios. La multi ya había anticipado la intención de desprenderse de este portafolio y lo concretó en la primera mitad de este 2021. Ver «Philips vende su negocio de electrodomésticos».
Por otro lado la norteamericana Organon, la compañía de Salud Femenina que surgió este año mediante un spin-off de MSD, cerró la adquisición de Alydia Health, una empresa de dispositivos médicos centrada en el tratamiento de la hemorragia uterina posparto (HPP). La operación fue valuada en u$s 240 millones, incluido un pago en efectivo de u$s 215 millones y otro por cumplimiento de hitos de u$s 25 millones. Ver «Organon cierra compra de Alydia, devices».
El negocio del cannabidiol también está en pleno desarrollo. A principios de mayo la biofarmacéutica irlandesa Jazz le puso el sello a una operación por u$s 7.200 millones para quedarse con la inglesa GW Pharmaceuticals. Así se hará de la cartera que comprende una terapia para la esclerosis múltiple a base de nabiximol, el primer derivado natural de la planta de cannabis en obtener una aprobación regulatoria a nivel internacional. Ver «Jazz ya es dueña de GW Pharmaceuticals».
El wing del Consumo Masivo no se quedó afuera de los deals en el primer semestre. La suiza Nestlé se mantuvo súper activa y a pocos días de acordar la compra de The Bountiful Company, un fabricante estadounidense de vitaminas y suplementos nutricionales, por u$s 5.750 millones, selló otro agreement. La multi se hizo de Nuun, una firma especializada en hidratación funcional a través de tabletas efervescentes, con la lupa puesta en el mercado de las bebidas deportivas. Ver «Nestlé compra Nuun efervescentes». Ver «Nestlé por adquirir The Bountiful».
Otra de consumo que apuntó al segmento de los suples fue la norteamericana P&G. La multi cerró la adquisición del fabricante australiano de vitaminas VÖOST, a fin de expandir su cartera. La empresa reforzará así su portfolio de Healthcare que incluye marcas como los suplementos Metamucil; y la línea OTC para la gripe Vick; entre otras. Ver «P&G compra vitaminas VÖOST, Australia».
En tanto su competidor histórico, la angloneerlandesa Unilever, selló un acuerdo para hacerse de Paula’s Choice. Se trata de una marca enfocada en productos de skincare premium y de venta online, que se sumará a su portafolio de Prestige Beauty. Los términos financieros no fueron revelados. Ver «Unilever adquiere firma de skincare».
En tanto, la norteamericana Abbvie también traccionó noticias. A fin de complementar el portafolio de tratamientos no invasivos de su división Allergan Aesthetics, acordó la compra de Cypris Medical. Se trata de una empresa que desarrolló el dispositivo Xact que permite realizar levantamientos de rostro y cuello sin necesidad de utilizar un bisturí. Ver «Allergan compra Cypris medical».
